第2季財報加上7月營收公告，IC設計行業業績大多數亮得發紅，本年營運受惠於漲價效益，使得很多廠商有望創下古史新高體現，但主要的事，基期墊高之下，來歲可否續發展，將成為接下來的觀測焦點，而當中要害之一即是「產能應援」。可謂來歲要怎么收成先怎么栽，本年為產能做了多大的勤奮? 本篇將一一梳理。
本年栽了什么? 8吋供給鏈急急的疑問已經成為半導體行業的考古題，而第3季走了各半，大多數IC設計廠商已經大要談妥來歲產能量，只管仍有變化可能，但大體上來說應有所把握。 先前每個行業都在掛心的逾額下單，短期仍未見迴轉訊號，只是是非料的疑問下半年更趨嚴格，庫存耗費、交期屢屢拉長，像是臺廠MCU交期已經拉到4個月以上，而陰礙網通產物最大的主晶片廠商博通，交期更是落在50-70週擺佈。 就算有是非料的疑問，但客戶催料已經成為常態，業績並非躺著賺，確保產能仍是IC設計廠商所能老虎機玩法分享做的事務。 業者表明，產能疑問將是這幾年必要解決的疑問，因此為了確保產能量，將會連續投入額外的工程物質，涵蓋供給商、新生產線、擔保金等，甚至談歷久配合關係，一次談1-2年的產能也有這種範例，只管這一些投資效益不會馬上反應，也是必須的布局，使得本年費用不可少。 另有也有一個現象是，從上年下半年開端，有些獨特緊的料件不但會有一套光罩，更是同步開8、12吋兩套，只管費用高，但一般是量較大的產物，重要還是為了確保產能供應，因此隨時動態調換生產，這也是已往較少見的現象。 成熟製程急急旋律不變 就供應面來看，8吋晶圓代工場來歲未有大幅擴產，12吋則部門有新增產能，但來歲開出的部門仍有限，大多數落在2024年。因此來歲半導體主旋律還是「緊缺」。 從8吋廠來看，涵蓋MCU、電源控制晶片、MOSFET等產物，但這些產物因為考量本錢與經濟效益，終究開12吋的光罩的確貴，因此這些晶片廠商來歲也大多數不會有12吋的產物推出。 也即是仍會受限於8吋廠急急的疑問陰礙，但部門廠商透過新增代工場、增加產物製程等方式，來擠出一些新幸運拉霸機優惠的產能量。目前已經領會釋出來歲產能將優於本年的廠商涵蓋致新(8081)、盛群(6202)等。 另有，還有三個前提的廠商也具有搶產能的先天優勢，涵蓋營運規模大、行業發展性領會、佔有集團援助等，像是聯發科(2454)、聯詠(3034)、智原(3035)、譜瑞-KY(4966)、祥碩(5269)等就釋出對於來歲產能具有自信的見解。 至於8吋廠當中還有本年漲價最兇的驅動晶片，因為產物專業的推動，因此已經有部門產物投片於12吋或陸續轉到12吋吃角子老虎機贏錢原理的，就會有產能提升的時機，像是矽創(8016)就已經在本年陸續將部門產物遷移，因此來歲只管8吋產能大要與本年持穩，吃角子老虎機攻略指南但新增的12吋產能就能提升來歲的出貨量。 進步製程相對暢快 不像成熟製程搶成一片，在進步製程因為對於產物機能要求高、光罩貴，因此甘願投入的客戶有限，因此在製程節點上供需相對暢快，這也讓著力於進步製程的設計辦事商也站穩腳步，涵蓋創意(3443)、世芯-KY(3661)等。 獨特是在AI、HPC的大趨勢之下，讓創意與世芯-KY在比年接案方面多以7nm為主，加上客戶多是國際大廠，因此進入量產時程大多數如期進展。以創意來說，除了是臺積電(2330)轉投資的優勢之下，或許贏得產能應援之外，獨特是在臺積電往3D封裝專業成長之下，也讓創意具優勢。 本年上半年創意受惠於客戶7nm的AI晶片拚Tape-Out，因此對於開案進度、營收認列都有正面陰礙，動員NRE營收優於先前預期，而接下來這些新案子也將陸續成為明後年的量產動能。 而世芯-KY本年下半年北美客戶的AI晶片將陸續進入量產，而且將延長到來歲上半年，逐步放量之下，市場也看好，將添來歲營運動能。 整體來說，IC設計行業在本年業績高基期之下，來歲可否延續熱度，除了大環境主旋律不變之外，漲價可否連續，仍需觀測終端產物的販售局勢，但是可以預期的是，漲價的幅度與速度將較本年趨緩，因此當產物價錢來臨高端之時，可否把握產能優勢，仍是陰礙著營收規模的主要因素。
By 娛樂城小編
